Jak działa hedging na rynku Forex

Większość inwestorów na rynku Forex nie rozumie, jak działa hedging na rynku Forex. Dla wielu traderów hedging jest świętym Graalem, od którego oczekuje się, że zarobią mnóstwo pieniędzy w naprawdę krótkim czasie. Powszechnie uważa się, że inteligentna strategia hedgingowa może działać przy niewielkim lub zerowym ryzyku, a jednocześnie osiągać niespotykane zwroty. Pachnie podejrzanie, prawda??

Jak działa hedging na rynku Forex 1

Pachnie podejrzanie? To chyba zbyt piękne, aby mogło być prawdziwe…

Wiele popularnych strategii zabezpieczających jest fałszywie nazywanych strategiami zabezpieczającymi. Chociaż są one zaprojektowane tak, aby zminimalizować ryzyko utraty pieniędzy i zabezpieczyć traderów przed zmiennością na rynku, te strategie zabezpieczające faktycznie dobrze radzą sobie z narażeniem kapitału traderów na duże straty. W tym procesie strategie te przekraczają granice prawa zarządzanie ryzykiem który jest integralną częścią każdej zwycięskiej strategii. W efekcie te strategie hedgingowe w rzeczywistości nie mają nic wspólnego z zabezpieczaniem prawdziwej waluty.

Więc czym jest prawdziwy hedging? (Dotyczy FX)

Zabezpieczanie rynku Forex przez firmy międzynarodowe

Zabezpieczenie Forex jest powszechnie stosowane przez duże międzynarodowe firmy, które muszą ograniczać ryzyko związane z wahaniami kursów walut. Można to osiągnąć poprzez zaangażowanie w instrumenty pochodne, takie jak walutowe kontrakty terminowe i opcje.

Zabezpieczanie rynku Forex przez handlowców walutowych

Oczywiście handlowcy detaliczni na rynku Forex, którzy chcą czerpać zyski ze spekulacji walutowych, mogą zabezpieczyć swoje zasoby walutowe w kasie opcjami walutowymi, ale w niektórych przypadkach może to nie być warte premii opcyjnej. Dla większości inwestorów na rynku Forex łatwiejsze i mniej skomplikowane może być po prostu kontrolowanie ryzyka za pomocą zleceń stop loss i konserwatywnego określania rozmiaru pozycji.

Inwestorzy na rynku Forex, którzy angażują się w strategie carry trade, mogą wykorzystywać opcje walutowe do zabezpieczenia swoich transakcji carry trade. Inwestorzy ci mogą również używać innych silnie skorelowanych par walutowych, aby zabezpieczyć swoje transakcje carry. Na przykład, powiedzmy, że długa pozycja na parze X daje stopę procentową 3%, a krótka pozycja na parze Y daje -1,2%. Jeśli X i Y są silnie skorelowane, długa pozycja w X może być skutecznie zabezpieczona krótką pozycją w Y, jednocześnie uzyskując dodatnie przeniesienie (odsetki) między dwiema transakcjami.

Zabezpieczenia walutowe i energetyczne

Niektóre waluty są silnie skorelowane z ceną ropy. Najbardziej znanym przykładem jest dolar kanadyjski. Kiedy cena ropy rośnie, zyskuje na tym dolar kanadyjski. W związku z tym rosnąca cena ropy często prowadzi do spadku kursu wymiany USD / CAD. USD / CAD i cena ropy są zwykle odwrotnie skorelowane.

Jak działa hedging na rynku Forex 3

Cena ropy naftowej i dolar kanadyjski często zmieniają się w tandemie.

Jednak są chwile, kiedy USD / CAD i ropa są w pewnym stopniu skorelowane lub w ogóle nie są skorelowane. Kiedy tak się dzieje, inwestorzy mogą zabezpieczyć swoją ekspozycję na USD / CAD, angażując się w transakcje spot ropy (CFD) lub pozycje w instrumentach pochodnych, takich jak kontrakty terminowe i opcje.

Na przykład, gdy USD / CAD i ropa rosną w górę, inwestorzy mogą otwierać długie pozycje na obu tych instrumentach. W takim przypadku, gdyby nagły szok rynkowy spowodował spadek ceny ropy, kurs USD / CAD najprawdopodobniej ruszyłby w górę z powodu wrażliwości dolara kanadyjskiego na cenę ropy. Spowodowałoby to zysk na długim handlu USD / CAD, który pokryłby straty na długim handlu ropą.


W przypadku, gdy cena ropy gwałtownie odbiła się na przykład z powodu ograniczeń w dostawach, długi handel USD / CAD może przynieść straty, podczas gdy długi handel ropą przyniesie zysk.

Oczywiście, zarówno USD / CAD, jak i cena ropy mogą nadal rosnąć (z jakiegokolwiek powodu), w którym to przypadku obie transakcje będą opłacalne.

Uważaj na tego typu „hedging”

Niektóre strategie handlowe na rynku Forex, które są fałszywie nazywane strategiami zabezpieczającymi, są ryzykowne i należy ich raczej unikać. Zamiast zmniejszać ekspozycję rynkową i działać jako rodzaj ubezpieczenia, te fałszywe strategie zabezpieczające narażają konta traderów na duże straty. Oto krótkie wyjaśnienie, jak ogólnie działają te głupie strategie.

To, co wielu traderów nazywa hedgingiem, jest w rzeczywistości rodzajem systemu handlu martyngałem, który zwykle łączy się z podejściem do handlu siatkowego. Chociaż istnieją różne warianty tych strategii „zabezpieczających”, wszystkie one mogą zniszczyć rachunki inwestorów na rynku Forex. W pewnych warunkach rynkowych te strategie handlowe mogą przynieść wyjątkowe rezultaty, ale użycie niespójnej wielkości partii stanowi ogromne zagrożenie dla kont handlowych. Kiedy w końcu pojawi się zły rodzaj sytuacji na rynku, te strategie „zabezpieczające” mogą łatwo zrujnować konto transakcyjne na rynku Forex.

Jak działa hedging na rynku Forex 2

Strategie zabezpieczające podobne do Martingale są dość niebezpieczne!

W przeciwieństwie do tego, odpowiednie strategie zabezpieczające ograniczają ekspozycję traderów na ryzyko podejmowane na rynku Forex i innych rynkach i działają jako ubezpieczenie przed potencjalnymi stratami.

Naucz się handlować na rynku Forex jak profesjonalista

Aby dowiedzieć się, jak opanować potężny rynek forex, zwiększ swoją edukację walutową dzięki liderom FX strategie handlowe na rynku Forex i hedgingowa strategia handlowa na rynku Forex.

Mike Owergreen Administrator
Sorry! The Author has not filled his profile.
follow me
Adblock
detector